第701题

资金融入方出质债券融入资金，并约定在未来某一日期按约定利率将资金返还给资金融出方，这种交易是（  ）。

A.买断式回购

B.抵押式回购

C.质押式回购

D.反向式回购

参考答案：C

解析：

本题考查回购协议市场。

质押式回购：交易双方进行的以债券为权利质押的一种短期资金融通业务，指资金融入方（正回购方）在将债券出质给资金融出方（逆回购方）融入资金的同时，双方约定在将来某一日期由正回购方按约定回购利率计算的资金额向逆回购方返还资金，逆回购解除出质债券上质权的融资行为。

A选项，买断式回购，是债券持有人（正回购方）将债券卖给债券购买方（逆回购方）的同时，交易双方约定在未来某一日期，正回购方再以约定价格从逆回购方买回相等数量同种债券的交易行为。

B、D、E选项，属于干扰选项，教材并未提及。

故本题的正确答案为C。

第702题

目前下列金融工具中，由银行发行的是（  ）。

A.大额可转让定期存单

B.商业汇票

C.短期融资券

D.余额宝

参考答案：A

解析：

本题考查大额可转让定期存单市场。

大额可转让定期存单是银行发行的有固定面额、可转让流通的存款凭证。

B选项，商业汇票是出票人签发的，要求付款人于一定时间内无条件支付一定金额给收款人或持票人的一种书面凭证。

C选项，短期融资券，是指中华人民共和国境内具有法人资格的非金融企业，依照《短期融资券管理办法》规定的条件和程序，在银行间债券市场发行并约定在一定期限内还本付息的有价证券，最长期限不超过365天。

D选项，余额宝是蚂蚁金服于2013年6月推出的余额增值服务和活期资金管理服务产品。属于干扰选项。

故本题的正确答案为A。

第703题

2009年，服务于我国高新技术和新兴经济企业的（ ）正式揭牌运营。

A.中小板

B.新三板

C.战略新兴板

D.创业板

参考答案：D

解析：

本题考查股票市场。

在运行中小企业板市场取得丰富经验后，国家开始着手设立服务于高新技术或新兴经济企业的创业板市场。2009年10月30日，我国创业板正式上市。

A选项，中小板，2004年5月，中国证监会批准深圳证券交易所设立中小企业板市场，旨在服务于中小企业及民营企业的发展。

B选项，目前，我国的股票市场主体由上交所和深交所组成，包括：主板市场、创业板市场和科创板市场。

C选项，战略新兴板属于干扰选项。

故本题的正确答案为D。

第704题

小王于2016年1月1日购买一款期限为1年、到期一次性支付本息的银行理财产品，初始投资2万元，该产品按复利每一季度计息一次，年利率为8%，则到期后小王一共能获得本息（ ）元。

A.20400.00

B.21600.00

C.21648.64

D.27209.78

参考答案：C

解析：

本题考查单利与复利。

复利也称利滚利，是将每一期所产生的利息加入本金一并计算下一期的利息。

式中，FV表示本息和，I表示利息，P表示本金，r表示利率，n表示计息期数，每年的计息次数为m。

FVn=P(1+r/m)^nm=20000(1+8%/4)^1×4≈21648.64（元）。

故本题的正确答案为C。

第705题

关于利率期限结构的预期理论的说法，错误的是（  ）。

A.长期利率波动高于短期利率波动

B.如果短期利率较低，收益率曲线倾向于向上倾斜

C.随着时间的推移，不同期限债券的利率具有同向运动的趋势

D.长期债券的利率等于一定时期内人们所预期的短期利率的平均值

参考答案：A

解析：

本题考查利率的期限结构。

预期理论（Expectations Theory）认为，长期债券的利率等于长期债券到期日之前各时间段内人们所预期的短期利率的平均值，该理论认为到期期限不同的债券之所以具有不同的利率，在于在未来不同的时间段内，短期利率的预期值是不同的。选项D正确。

预期理论可以解释为： 

①随着时间的推移，不同到期期限的债券利率有同向运动的趋势。选项C正确。

②如果短期利率较低，收益率曲线倾向于向上倾斜；如果短期利率较高，收益率曲线倾向于向下倾斜。选项B正确。

预期理论的缺陷：

无法解释收益率曲线通常是向上倾斜的。因为根据预期理论，典型的收益率曲线应当是平坦的，而非向上倾斜的。典型的向上倾斜的收益率曲线意味着预期未来短期利率将上升。事实上，未来短期利率既可能上升，也可能下降。

预期理论表明，长期利率的波动小于短期利率的波动。选项A描述错误。

此题为选非题，故本题的正确答案为A。

第706题

资本资产定价模型（CAPM）中，风险系数β通常用于测度投资组合的（  ）。

A.系统风险

B.可分散风险

C.市场风险

D.信用风险

参考答案：A

解析：

本题考查资产定价理论。

β系数是一种评估证券系统性风险的工具。测度风险工具是单项资产或资产组合对于整个市场组合方差的贡献程度，即β系数。它告诉我们相对于市场组合而言特定资产的系统风险是多少。

BCD选项都与题意不符，因此不选。

故本题的正确答案为A。

第707题

甲公司股票当前的理论价格为10元/股，假设月末每股股息收入增值10%。市场利率从当前的8%下降为5%，则甲公司股票的理论价格调整为（ ）元/股。

A.16.8

B.17.6

C.18.9

D.19.6

参考答案：B

解析：

本题考查利率与金融资产定价。

股票的理论价格=预期股息收入/市场利率

依据题意得，过去的股息收入为10X8%=0.8（元），市场利率下降后，甲公司股票的理论价格应调整为0.8 X（1+10%）/5%=17.6（元/股）。

故本题的正确答案为B。

第708题

Shibor的特征不包括（ ）。

A.复利计算

B.无担保利率

C.批发性利率

D.由第三方评估考核

参考答案：A

解析：

本题考查我国利率市场化改革的主要进程。

上海银行间同业拆放利率（简称Shibor），是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均理论，是单利、无担保、批发性利率。

A选项，Shibor是单利计算，描述错误。

BC选项,Shibor是无担保的，批发性利率。

D选项，由第三方评估考核,教材并无明确体现，但因为是单选且A选项错误明显，故D选项不选。

故本题的正确答案为A。

第709题

采取总分行制，逐级垂直隶属的中央银行组织形式，称为（  ）。

A.一元式中央银行制度

B.二元式中央银行制度

C.跨国中央银行制度

D.准中央银行制度

参考答案：A

解析：

本题考查中央银行的组织形式。

一元式中央银行制度，即一个国家只设立一家统一的中央银行执行央行职能的制度。一般为总分行制，逐级垂直隶属。

B选项，二元式中央银行制度，又称二元复合式的中央银行制度，是一国建立中央与地方两级相对独立的中央银行机构，分别行使金融调控和管理职能，不同等级的中央银行共同组成一个复合式统一的中央银行体系。

C选项，跨国中央银行制度，即由若干国家联合组建一家中央银行，由这家中央银行在其成员国范围内行使全部或部分中央银行职能的中央银行制度。

D选项，准中央银行制度，是指在一个国家或地区不设置真正专业化、具备完全职能的中央银行，而是设立若干类似央行的金融管理机构执行部分中央银行的职能，并授权若干商业银行也执行部分中央银行职能。

故本题的正确答案为A。

第710题

各类金融机构的统一类型业务统一由一个监管机构监管，不同类型业务由不同监管机构分别监管，这种模式为（  ）。

A.机构监管

B.功能监管

C.混业监管

D.目标监管

参考答案：B

解析：

本题考查机构监管、功能监管和目标监管。

功能监管，各类金融机构的统一类型业务统一由一个监管机构监管，不同类型业务由不同监管机构分别监管。

A选项，机构监管，不同类型的金融机构（通常指商业银行、证券公司和基金公司、保险公司）的所有业务由不同的监管机构按照不同的标准和体系进行监管。

C选项，混业监管，是指由一家监管机构对所有金融机构的全部金融业务进行全面监管。并非三种监管思路，属于干扰选项。

D选项，目标监管，按照金融监管的不同目标（审慎监管和市场行为监管）分别设立监管部门，对各种类型金融机构统一监管。

故本题的正确答案为B。

第711题

下列金融机构中，不属于银行业金融机构的是（  ）。

A.农村商业银行

B.农村信用社

C.村镇银行

D.小额贷款公司

参考答案：D

解析：

本题考查金融机构的分类。

按金融机构业务特征，金融机构可以分为银行和非银行金融机构。

一般以存款、贷款、汇兑、结算为核心业务的金融机构就是银行，如商业银行、储蓄银行等。

我国的农村银行机构主要包括农村商业银行、农村合作银行和村镇银行三种形式。

目前城市信用合作社已经改革为城市商业银行，农村信用合作社有的也已转变为农村合作银行或者农村商业银行。

非银行金融机构一般泛指除银行以外的其他各种金融机构，包括保险、证券、信托、租赁和投资等机构。

D选项，小额贷款公司，属于非银行的金融机构。

故本题的正确答案为D。

第712题

按照我国现行监管要求，村镇银行的发起人或出资人中应（  ）银行隶属金融机构。

A.没有

B.至少有一家

C.至少有两家

D.全部为

参考答案：B

解析：

本题考查商业银行。

目前，我国的农村银行机构主要包括农村商业银行，农村合作银行和村镇银行三种形式。

村镇银行主要业务为支农支小，发起人或出资人中应至少由一家符合监管条件、管理规范、经营效益好的商业银行作为主要发起银行。

故本题的正确答案为B。

第713题

作为金融中介机构，商业银行的经营对象是（  ）。

A.内控和风险

B.信贷和风险

C.货币和信用

D.资产和负债

参考答案：C

解析：

本题考查商业银行经营与管理的含义。

商业银行是以货币和信用为经营对象的金融中介机构。

AB选项，为干扰选项。内部控制风险就是指影响内部控制功效发挥和目标实现或导致内部控制失效的不确定性。信贷风险是信贷放出后本金和利息可能发生损失的风险。 

D选项，资产和负债为商业银行具体的经营的内容。

故本题的正确答案为C。

第714题

下列监管指标中，可以反映信用风险的指标是（  ）。

A.核心负债比例

B.累计外汇敞口头寸比例

C.利率风险敏感度

D.不良资产率

参考答案：D

解析：

本题考查我国商业银行的资产负债管理。

信用风险监管指标包括不良资产率、单一集团客户授信集中度、全部关联度指标。

A选项，核心负债比例属于流动性风险指标。

B选项，累计外汇敞口头寸比例属于市场风险指标。

C选项，利率风险敏感度属于市场风险指标。

故，此题正确答案为D。

第715题

商业银行资本的核心功能是（  ）。

A.扩大业务范围

B.提高银行的市场竞争力

C.吸收损失

D.满足监管要求

参考答案：C

解析：

本题考查商业银行资本的含义与类型。

从保护存款人的利益和提高银行体系安全性的角度看，商业银行资本的核心功能是吸收损失。

AB选项，都不是商业银行资本的核心功能。

D选项，属于监管资本的范围。

故本题的正确答案为C。

第716题

根据我国现行规定，商业银行法定盈余公积弥补亏损和转增资本后的剩余部分不得低于注册资本的（  ）。

A.25%

B.50%

C.75%

D.100%

参考答案：A

解析：

本题考查财务管理的内容。

商业银行实现的利润总额按照国家规定进行调整后，首先依法缴纳所得税。税后利润再按以下顺序进行分配：

①抵补已缴纳的、在成本和营业外支出中无法列支的有关惩罚性或赞助性支出。

②弥补以前年度亏损。

③按照税后净利润的10%提取法定盈余公积金，法定盈余公积金已达注册资本的50%时可不再提取。法定盈余公积金除可用于弥补亏损外，还可用于转增资本金，但法定盈余公积金弥补亏损和转增资本金后的剩余部分不得低于注册资本的25%。

④提取公益金。公益金是指商业银行用于集体福利事业的资金，主要用于职工集体福利设施的支出。

⑤向投资者分配利润。

法定盈余公积金除可用弥补亏损外，还可用于转增资本金，但法定盈余公积金弥补亏损和转增资本金后的剩余部分不得低于注册资本的25%。

故本题的正确答案为A。

第717题

关于商业银行内部控制的说法，错误的是（ ）。

A.任何人不得拥有不受内部控制约束的权力

B.内部控制应当以防范风险、审慎经营为出发点

C.商业银行的经营管理应当体现“内控优先”的原则

D.内部控制的监督、评价部门与建设、执行部门职责可以交叉

参考答案：D

解析：

内部控制的监管、评价部门应当独立于内部控制的建设、执行部门，并有直接向董事会、监事会和高级管理层报告的渠道。故选项D错误。

第718题

商业银行市场营销须以（  ）为中心。

A.金融产品

B.价格

C.客户

D.利润

参考答案：C

解析：

本题考查商业银行市场营销策略。

商业银行市场营销的中心是客户，金融产品、价格、渠道和促销等行为的最终目标是能够满足客户的需要，并使商业银行获得盈利和发展。

AB选项，是市场营销策略中“4P”理论中两个要素。

D选项，利润，属于干扰选项。商业银行利润是在一定时期内业务经营中所取得的最终财务成果，是衡量商业银行经营管理成效大小的重要综合指标。

故本题的正确答案为C。

第719题

某商业银行资产的平均到期日为360天，负债的平均到期日为300天。从速度对称的原理看，该商业银行的资产运用（  ）。

A.过度

B.不足

C.合适

D.违法

参考答案：A

解析：

本题考查商业银行资产负债管理的基本原理。

速度对称原理即偿还期对称原理，是指银行资产分配应根据资金来源的流转速度来决定，银行资产与负债偿还期应保持一定程度的对称关系。作为对称原理的具体运用，这种原理提供了一个计算方法即计算平均流动率：

平均流动率=资产的平均到期日/负债的平均到期日

平均流动率＞1，资产运用过度；

平均流动率＜1，资产运用不足。

依据题意得，该商业银行的平均流动率为360/300=1.2，大于1 ，表示资产运用过度。

故本题的正确答案为A。

第720题

商业银行的现金资产不包括（  ）。

A.库存现金

B.存款准备金

C.存放同业款项

D.对外贷款

参考答案：D

解析：

本题考查商业银行资产负债管理的基本内容。

现金资产是指商业银行持有的库存现金，以及于现金等同的可随时用于支付的银行资产。我国商业银行的现金资产主要包括三项：①库存现金；②存放中央银行款项，即存款准备金；③存放同业及其他金融机构款项。

ABC选项都属于商业银行的现金资产。

D选项，对外贷款，属于干扰选项。对外借款是指通过中国政府(包括中央、各个部门、地方政府)、银行或非银行金融机构等中介机构引进，最终用于房地产开发与经营的外国资金(含设备、技术、专利等折算款)。

故本题的正确答案为D。