第421题

作为一种重要的财产管理制度，信托成立的基础是（  ）。

A.资产

B.财产

C.收益

D.信任

参考答案：D

解析：

本题考查信托的定义。

《信托法》对信托的定义：信托是指委托人基于对受托人的信任，将其财产权委托给受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名义，为受益人的利益或者特定目的，进行管理或者处分的行为。该定义包括了四方面的含义：

（1）信任和诚信是信托成立的前提和基础。选项D正确。

（2）信托财产是信托关系的核心。

（3）受托人以自己的名义管理或者处分信托财产。

这是信托区别于一般委托代理关系的重要特征。

（4）受托人按委托人的意愿为受益人的利益或者特定目的管理信托事务。

故本题的正确答案为D。

第422题

在信托业务运作中，处于掌握、管理和处分信托财产中心位置的当事人是（  ）。

A.投资人

B.受托人

C.受益人

D.委托人

参考答案：B

解析：

本题考查信托的构成要素。

信托当事人是指与信托有直接利害关系或权利义务关系的人，包括委托人、受托人和受益人，他们是实施信托活动的主体。

受托人处于掌握、管理和处分信托财产的中心位置。

委托人是信托财产的原始所有者，其拥有的最主要权利是信托财产的授予权。

受益人是在信托关系中享有信托受益权的人。

故本题的正确答案为B。

第423题

随着市场的发展,融资租赁的功能在不断增加，但其最基本的功能始终是（  ）。

A.产品促销

B.风险分散

C.资产管理

D.融资与投资

参考答案：D

解析：

本题考查租赁的功能。

融资与投资是融资租赁的基本功能。

产品促销与资产管理是融资租赁的扩展功能。融资租赁既是融资活动，也是销售的过程，在许多国家，生产企业已成为主要的租赁机构。资产管理功能建立在租赁业务不断创新的基础上。选项D正确。

促销就是营销者向消费者传递有关本企业及产品的各种信息，说服或吸引消费者购买其产品，以达到扩大销售量的目的的一种活动。

分散风险在证券投资上,是指将资金分配在多种资产上,而这些资产的回报率相互之间的关联性比较低,以达分散风险的目的。

资产管理是指资产管理人根据资产管理合同约定的方式、条件、要求及限制，对客户资产进行经营运作，为客户提供证券、基金及其他金融产品，并收取费用的行为。

故本题的正确答案为D。

第424题

关于融资租赁合同主要特征的说法，错误的是（  ）。

A.融资租赁合同是不可单方解除的合同

B.融资租赁合同是投资-租赁一体化合同

C.融资租赁合同是一种双务、有偿合同

D.融资租赁合同是一种诺成、要式合同

参考答案：B

解析：

本题考查融资租赁合同及其特征。

融资租赁合同主要具有以下特征：

（1）融资租赁合同是诺成、要式合同。选项D说法正确。

（2）融资租赁合同是双务、有偿合同。选项C说法正确。

（3）融资租赁合同是不可单方解除的合同。选项A说法正确。

选项B说法错误。

故本题正确的答案为B。

【思路点拨】融资租赁合同的主要特征如下图所示。

第425题

下列租赁业务中，金融租赁公司不用承担风险的是（  ）。

A.杠杆租赁

B.委托租赁

C.转租租赁

D.联合租赁

参考答案：B

解析：

本题考查业务种类。

金融租赁公司的融资租赁业务分为公司自担风险的融资租赁业务、公司同其他机构分担风险的融资租赁业务以及公司不担风险的融资租赁业务三大类。

公司自担风险的融资租赁业务包括：典型的融资租赁业务（ 简称直接租赁）、转租式融资租赁业务（简称转租赁）和售后回租式融资租赁业务（简称回租）。选项C属于公司自担风险的融资租赁业务。

公司同其他机构分担风险的融资租赁业务包括：联合租赁和杠杆租赁。选项A和D属于公司同其他机构分担风险的融资租赁业务。

金融租赁公司不担风险的融资租赁业务主要是委托租赁。选项B属于公司不担风险的融资租赁业务。

故本题的正确答案为B。

【思路点拨】1.公司自担风险的融资租赁业务：

2.公司同其他机构分担风险的融资租赁业务：

3.公司不担风险的融资租赁业务——主要是委托租赁

委托租赁是指融资租赁项目中的租赁物或用于购买租赁物的资金是一个或多个法人机构提供的信托财产。租赁公司以受托人的身份，同作为委托人的这些法人机构，订立由后者将自己的财产作为信托财产委托给租赁公司，以融资租赁方式运用和处分的信托合同。该融资租赁项目的风险和收益全部归委托人，租赁公司则依据该信托合同的约定获取由委托人支付的报酬。

第426题

2019年末，我国某金融租赁公司的净资本额为60亿元。该公司若通过同业拆借市场融入资金，其最高拆入资金限额是（  ）。

A.60亿元

B.30亿元

C.42亿元

D.90亿元

参考答案：A

解析：

本题考查金融租赁公司的监管要求。

根据《金融租赁公司管理办法》，金融租赁公司应遵守以下监管指标的规定：

①资本充足率。金融租赁公司资本净额与风险加权资产的比例不得低于国务院 银行业监督管理机构的最低监管要求。

②单一客户融资集中度。金融租赁公司对单一承租人 的全部融资租赁业务余额不得超过资本净额的30%。

③单一集团客户融资集中度。金融租赁公司对单一集团的全部融资租赁业务余额不得超过资本净额的50%。

④单一客户关联度。金融租赁公司对一个关联方的全部融资租赁业务余额不得超过资本净额的30%。

⑤全部关联 度。金融租赁公司对全部关联方的全部融资租赁业务余额不得超过资本净额的50%。

⑥单一 股东关联度。对单一股东及其全部关联方的融资余额不得超过该股东在金融租赁公司的出资 额 ，且应同时满足《金融租赁公司管理办法》对单一客户关联度的规定。

⑦同业拆借比例。金融租赁公司同业拆入资金余额不得超过资本净额的100%。选项A正确。

故本题的正确答案为A。

第427题

钱先生看准棉花期货价格大跌的时机，借入10万元买入棉花期货。在期货交易中，钱先生的操作方式是（  ）。

A.对冲

B.买空

C.套利

D.卖空

参考答案：B

解析：

本题考查金融工程的产生和发展。

钱先生看准棉花期货价格大跌的时机，即现在棉花期货的价格是较低的，钱先生预测棉花期货的价格将来会上涨，所以他借入10万元买入棉花期货，待棉花期货价格上涨后卖出，用卖出的资金平仓，这是买空操作。

故本题的正确答案为B。

思路点播：对买空与卖空的区分，不能单单凭借借入资金还是标的资产来判断。

更应该分析操作者对来未来的预期，是认为标的资产价格高估，预测标的资产价格会下跌（卖空）

或是标的资产价格被低估，预测标的资产价格会上涨（买空）。

第428题

某商业银行为降低信用风险，运用多种方式进行信用风险缓释，成效显著。下列结果中，能够体现信用风险缓释功能的是（  ）。

A.违约意愿的下降

B.违约风险敞口的下降

C.违约成本的下降

D.违约人员的下降

参考答案：B

解析：

本题考查信用风险的管理。

信用风险缓释是指商业银行运用合格的抵押质押品、净额结算、保证和信用衍生工具等方式转移或降低信用风险。商业银行采用内部评级法计量信用风险监管资本，信用风险缓释功能体现为违约概率、违约损失率或违约风险敞口的下降。

故本题的正确答案为B。

第429题

某商业银行对其内部控制系统进行评估，属于其评估内容的是（  ）。

A.信息与沟通

B.组织流程再造

C.技术手段创新

D.信贷资产管理

参考答案：A

解析：

本题考查内部控制框架。

（1）COSO在其《内部控制——整合框架》中正式提出内部控制由五项要素构成：

①控制环境；

②风险评估；是整个风险管理决策的基础。

③控制活动；

④信息与沟通；它贯穿于内部控制的过程之中。

⑤监督。

（2）巴塞尔委员会在颁布的《银行内部控制系统的框架》中，提出商业银行的内部控制系统包括：

①管理监督与控制文化；

②风险识别与评估；

③控制活动与职责划分；

④信息与沟通、监管活动；

⑤错误纠正。

故本题的正确答案为A。

第430题

凯恩斯认为，由交易动机和预防动机引起的货币需求主要取决于（  ）。

A.利率

B.汇率

C.收入

D.物价

参考答案：C

解析：

本题考查凯恩斯的货币需求函数。

凯恩斯认为，人们的货币需求行为是由交易动机、预防动机和投机动机三种动机决定的。

基于交易动机和预防动机的货币需求取决于收入水平。选项C正确。

基于投机动机的货币需求则取决于利率水平。A选项错误，BD选项为混淆选项。

故本题的正确答案为C。

第431题

根据我国货币统计口径划分标准，下列货币构成中，属于M₃与M₂差异项的是（  ）。

A.单位定期存款

B.通货

C.储蓄存款

D.商业票据

参考答案：D

解析：

本题考查我国的货币层次划分。

1994年10月，中国人民银行正式编制并向社会公布“货币供应量统计表”，将我国的货币供应量划分为以下层次：

M₀=流通中的现金

M₁=M₀+单位活期存款

M₂=M₁+储蓄存款+单位定期存款+单位其他存款

M₃=M₂+金融债券+商业票据+大额可转让定期存单等

选项ABC都属于M₂，选项“D商业票据”属于M₃与M₂差异项。

故本题的正确答案为D。

第432题

中央银行根据货币流通需要调拨库款，这体现的中央银行职能是（  ）。

A.政府的银行

B.管理金融的银行

C.银行的银行

D.发行的银行

参考答案：D

解析：

本题考查中央银行的职能。

中央银行的职能包括发行的银行、政府的银行、银行的银行、管理金融的银行四个方面。

中央银行是发行的银行，这是指中央银行垄断货币发行，具有货币发行的特权、独占权，是国家唯一的货币发行机构。中央银行作为发行的银行，具有以下几个基本职能：

（1）中央银行应根据国民经济的发展的客观情况，适时适度发行货币，保持货币供给与流通中货币需求的基本一致，为国民经济稳定持续增长提供良好的货币金融环境。

（2）中央银行应从宏观经济角度控制信用模式，调节货币供应量。中央银行应以稳定货币为前提，适时适度增加货币供给，正确处理好货币稳定与经济增长的关系。

（3）中央银行应根据货币流通需要，适时印刷、铸造或销毁票币，调拨库款，调剂地区间货币分布、货币面额比例，满足流通中货币支取的不同要求。

故本题的正确答案为D。

第433题

关于金融宏观调控的说法，正确的是（  ）。

A.商业银行作为独立的市场主体是金融宏观调控存在的前提

B.校正市场失灵、抑制或取代市场是金融宏观调控的重要内容

C.实施金融宏观调控要求整个银行体系要实行一级银行体制

D.金融宏观调控是要通过影响总供给进而实现总供求的均衡

参考答案：A

解析：

本题考查金融宏观调控。

金融宏观调控是以中央银行或货币当局为主体，以货币政策和宏观审慎政策为核心，借助于各种金融工具调节货币供给量或信用量，影响社会总需求进而实现社会总供求的均衡，促进金融与经济协调稳定发展的机制与过程。选项D错误。

金融宏观调控存在的前提是商业银行是独立的市场主体，实行二级银行体制。选项A正确，选项C错误。

宏观调控与市场经济不是对立的。市场会失灵，宏观调控只是为了校正市场失灵，使之有效地运行，并非抑制或取代市场。选项B错误。

故，本题正确答案为A。

第434题

在国际金融监管实践中，促使各国监管当局重视并加强宏观审慎管理的重大催化性事件是（  ）。

A.2008年全球金融危机

B.1997年亚洲金融危机

C.1994年墨西哥金融危机

D.2009年欧洲债务危机

参考答案：A

解析：

本题考查宏观审慎政策的基本内涵与主要内容。

重视并不断强化宏观审慎管理是国际社会对2008年全球金融危机进行深刻反思的一大成果。危机之后，世界各主要经济体的金融监管开始从以微观审慎为主导转向宏观微观审慎相结合，强化宏观审慎日益成为共识,构建和完善宏观审慎政策体系成了不少国家中央银行防范系统性风险、维护金融稳定的工作重心。

故本题的正确答案为A。

【思路点拨】在传统的国际金融监管实践中，监管重心长期停留在金融机构的微观经营审慎方面，主要是从微观角度关注个体金融行为的风险而不是整个金融体系总的风险。2008年发生的国际金融危机中断了世界经济持续三十多年的黄金增长期，危机的迅速蔓延及其所产生的巨大危害，使各国货币当局进一步认识到建立宏观审慎政策框架、强化金融运行宏观审慎管理的必要性和重要性。

第435题

在金本位制下，汇率的决定标准是（  ）。

A.铸币平价

B.黄金平价

C.利率平价

D.购买力平价

参考答案：A

解析：

本题考查国际金本位制的内容。

铸币平价构成各国货币的中心汇率。在国际金本位制下，银行券代替黄金流通，可以自由兑换黄金，黄金和银行券都可以对外支付，因此决定两国货币汇率的直接基础是两国单位货币的含金量，含金量之比的铸币平价是中心汇率。

BC选项属于干扰项，D选项是是纸币制度下汇率决定的基础。

故本题的正确答案为A。

第436题

布雷顿森林体系下的汇率制度是（  ）。

A.以黄金为中心的固定汇率制

B.以美元为中心的浮动汇率制

C.以黄金为中心的浮动汇率制

D.以美元为中心的固定汇率制

参考答案：D

解析：

本题考查布雷顿森林体系的主要内容。

国际金本位制下的汇率制度是自发形成的固定汇率制，是典型的固定汇率制。

第二次世界大战后布雷顿森林货币体系下的汇率制度是以美元为中心的固定汇率制。选项D正确。

牙买加体系下浮动汇率合法化，汇率制度安排多元化。

故本题的正确答案为D。

第437题

关于牙买加协议内容的说法，错误的是（  ）。

A.国际货币基金组织各成员国的基金份额被压缩

B.特别提款权作用进一步增强

C.国际货币基金组织各成员国可以自主决定汇率制度

D.国际货币基金组织成员没有以黄金清偿债务义务

参考答案：A

解析：

本题考查牙买加体系的内容。

牙买加协议规定：

（1）浮动汇率合法化。各成员可以自由做出汇率制度方面的安排，国际货币基金组织允许其采取浮动汇率制度或其他形式的固定汇率制度。

（2）黄金非货币化。废除黄金官价，取消成员之间或与国际货币基金组织之间以黄金清偿债务的义务。（3）扩大特别提款权的作用。

（4）扩大发展中国家的资金融通且增加各成员的基金份额。选项A说法错误。

故本题的答案为A。

第438题

避税港型离岸金融中心的一个突出特点是（  ）。

A.资金源于居民，也运用于居民

B.资金源于非居民，运用于居民

C.资金源于居民，运用于非居民

D.资金源于非居民，也运用于非居民

参考答案：D

解析：

本题考查离岸金融中心。

避税港型离岸金融中心的特点有：

①资金流动几乎不受任何限制，且免征有关税收。

②资金源于非居民，也运用于非居民。选项D正确。

③市场上几乎没有实际的交易，而只是起着其他金融中心资金交易的记账和转账作用，所以又被称为走账型或簿记型中心。

故本题的正确答案为D。

【思路点拨】

第439题

在英国债券市场发行的以英镑计价的外国债券称为（  ）。

A.伦勃朗债券

B.猛犬债券

C.武士债券

D.扬基债券

参考答案：B

解析：

本题考查欧洲货币市场的构成。

外国债券是指非居民在异国债券市场上以市场所在地货币为面值货币发行的国际债券。在每个金融中心发行的外国债券一般都有一个共同的名称，如在美国发行的外国债券称为扬基债券，在日本发行的外国债券称为武士债券，在英国发行的外国债券称为猛犬债券，在荷兰发行的外国债券称为伦勃朗债券，在中国发行的外国债券称为熊猫债券。

故本题的正确答案为B。

第440题

下列金融市场中，属于资本市场的有（  ）。

A.同业拆借市场

B.股票市场

C.债券市场

D.商业票据市场

E.证券投资基金市场

参考答案：BCE

解析：

本题考查资本市场及其构成。

资本市场是指以期限在一年以上的金融资产为交易标的物的金融市场。一般来说，资本市场包括银行中长期存贷款市场和有价证券市场两大部分。通常，资本市场主要是指债券市场、股票市场和证券投资基金市场。

货币市场主要包括同业拆借市场、回购协议市场、商业票据市场、银行承兑汇票市场、短期政府债券市场和大额可转让定期存单市场等。选项AD属于货币市场。

故本题的正确答案为BCE。