第1661题 甲公司准备变更信用政策，拟选用缩短信用期或提供现金折扣两项措施之一。下列关于两项措施相同影响的说法中，正确的有（    ）。

A.均增加销售收入

B.均增加应收账款

C.均减少收账费用

D.均减少坏账损失

参考答案：CD

解析：

缩短信用期，会降低对顾客的吸引力，可能减少销售收入和应收账款，而有助于缩短平均收账期，进而减少收账费用和坏账损失。提供现金折扣，通常不会影响销售收入，但鼓励客户提前付款，减少应收账款，进而减少收账费用和坏账损失。选项A、B错误，选项C、D正确。

第1662题 假设某企业预测的年赊销额为2 000万元，信用期为40天，有80％的客户在第40天付款，其余客户的付款时间平均为65天，变动成本率为60％，资金成本率为8％，一年按360天计算，则（    ）

A.维持赊销业务所需要的资金为150万元

B.平均收账天数为45天

C.应收账款平均余额为250万元

D.应收账款应计利息为20万元

参考答案：ABC

解析：

平均收账天数＝80％×40＋20％×65＝45（天），应收账款平均余额＝2 000/360×45＝250（万元），应收账款占用资金＝250×60％＝150（万元），应收账款应计利息＝150×8％＝12（万元）。

第1663题 制定企业的信用政策，需要考虑的因素包括（    ）。

A.等风险投资的最低报酬率

B.收账费用

C.存货数量

D.现金折扣

参考答案：ABCD

解析：

信用政策包括信用期间、信用标准和现金折扣政策。信用期间的确定，主要是分析改变现行信用政策对相关收入和相关成本的影响，此时需要考虑的相关成本包括：收账费用、坏账损失、应收账款占用资金应计利息以及存货占用资金应计利息等，计算应收账款占用资金应计利息以及存货占用资金应计利息时，应按照等风险投资的最低报酬率作为利息率来计算，因此，选项A、B、C、D均正确。

第1664题 甲公司采用随机模式确定最佳现金持有量，最优现金返回线水平为7000元，现金存量下限为2000元。公司财务人员的下列作法中，正确的有（ ）。

A.当持有的现金余额为1000元时，转让6000元的有价证券

B.当持有的现金余额为5000元时，转让2000元的有价证券

C.当持有的现金余额为12000元时，购买5000元的有价证券

D.当持有的现金余额为18000元时，购买11000元的有价证券

参考答案：AD

解析：

现金存量的上限＝7000＋2×（7000－2000）＝17000（元），现金存量下限为2000元。如果持有的现金余额位于上下限之内，则不需要进行现金与有价证券之间的转换，否则需要进行现金与有价证券之间的转换，使得现金余额达到最优现金返回线水平。所以，该题答案为AD。

第1665题 甲公司采用随机模式进行现金管理，现金余额最低为1000万元，现金返回线为5000万元，现金余额控制的上限应该是（　　）万元。

A.10000

B.11000

C.12000

D.13000

参考答案：D

解析：

现金存量的上限H=3R-2L=3×5000-2×1000=13000（万元）。

第1666题 在依据“5C”系统原理确定信用标准时，应掌握客户“能力”方面的信息，下列各项指标中最能反映客户“能力”的是（    ）。

A.净经营资产净利率

B.杠杆贡献率

C.现金流量比率

D.长期资本负债率

参考答案：C

解析：

“能力”是指顾客的偿债能力，即其流动资产的数量和质量以及与流动负债的比例，即短期偿债能力，选项中只有现金流量比率反映短期偿债能力，因此选项C是正确答案。

第1667题 应收账款赊销效果的好坏，依赖于企业的信用政策。公司在对是否改变信用期间进行决策时，不需要考虑的因素是（    ）。

A.等风险投资的最低报酬率

B.产品变动成本率

C.应收账款的坏账损失率

D.公司的所得税税率

参考答案：D

解析：

应收账款赊销效果的好坏，依赖于企业的信用政策。公司在对是否改变信用期限进行决策时，要考虑的因素有收益的增加、应收账款占用资金应计利息的增加、收账费用和坏账损失，其中计算收益的增加时需要使用变动成本率，计算应收账款占用资金应计利息的增加时需要使用等风险投资的最低报酬率，计算坏账损失时需用使用应收账款的坏账损失率，所以本题答案选择D。

第1668题 企业评价客户等级，决定给予或拒绝客户信用的依据是（    ）。

A.信用标准

B.收账政策

C.信用条件

D.信用政策

参考答案：A

解析：

信用标准是企业评价客户等级，决定给予或拒绝客户信用的依据；信用条件是指企业接受客户信用订单时所提出的付款要求；信用政策的制定就是在成本与收益比较的基础上，做出信用标准、信用期间和现金折扣政策的具体决策方案，即信用政策主要包括信用标准、信用期间和现金折扣政策三个方面的内容。

第1669题 A公司年赊销收入为720万元，信用条件为“1/10，n/30”时，预计有40％的客户选择现金折扣优惠，其余客户在信用期付款，变动成本率为50％，资金成本率为10％，假设一年为360天，则应收账款应计利息为（    ）元。

A.20 800

B.22 000

C.22 480

D.25 600

参考答案：B

解析：

应收账款平均收账期＝10×40％＋30×60％＝22（天），应收账款应计利息＝7 200 000/360×22×50％×10％＝22 000（元）。

第1670题 假设某企业预测的年赊销额为2 000万元，应收账款平均收账天数为45天，变动成本率为60％，资本成本为8％，一年按360天计算，则应收账款的机会成本为（    ）万元。

A.250

B.200

C.15

D.12

参考答案：D

解析：

应收账款的机会成本＝年赊销收入/360×平均收账期×变动成本率×资本成本＝2 000/360×45×60％×8％＝12（万元）。

第1671题 下列对于利用现金折扣决策的表述中，不正确的是（    ）。

A.如果能以低于放弃折扣的成本的利率借入资金，则应在现金折扣期内用借入的资金支付货款，享受现金折扣

B.如果折扣期内将应付账款用于短期投资，所得的投资收益率高于放弃折扣的成本，则应放弃折扣而去追求更高的收益

C.如果企业因缺乏资金而欲展延付款期，则由于展期之后何时付款的数额都一致，所以可以尽量拖延付款

D.如果面对两家以上提供不同信用条件的卖方，应通过衡量放弃折扣成本的大小、选择信用成本最小（或所获利益最大）的一家

参考答案：C

解析：

本题考核现金折扣决策。如果企业因缺乏资金而欲展延付款期，则需在降低了的放弃折扣成本与展延付款带来的损失之间作出选择。

第1672题 假定放弃现金折扣的成本按单利计算，放弃现金折扣成本的大小与（    ）。

A.折扣百分比的大小呈反方向变化

B.信用期的长短呈同方向变化

C.折扣百分比的大小，信用期的长短均呈同方向变化

D.折扣期的长短呈同方向变化

参考答案：D

解析：

本题考核现金折扣成本。放弃现金折扣的成本按单利计算时，放弃现金折扣成本＝[折扣百分比/（1－折扣百分比）]×[360/（信用期－折扣期）]×100％。公式表明：放弃现金折扣的成本与折扣百分比（计算公式的分子、分母同时除以折扣百分比，即可看出）的大小、折扣期的长短呈同方向变化，与信用期的长短呈反方向变化。

第1673题 某公司生产所需的零件全部通过外购取得，公司根据扩展的经济订货量模型确定进货批量。下列情形中，能够导致零件经济订货量增加的是（    ）。

A.供货单位需要的订货提前期延长

B.每次订货的变动成本增加

C.供货单位每天的送货量增加

D.供货单位延迟交货的概率增加

参考答案：B

解析：

第1674题 A企业每年耗用某种原材料1 000千克，该材料的单位成本为15元，单位变动储存成本为2元，一次订货成本90元，则下列说法正确的是（    ）。

A.该企业的经济订货批量为300千克，与批量有关的存货总成本为600元

B.该企业的经济订货批量为300千克，与批量有关的存货总成本为4 500元

C.该企业的经济订货批量为600千克，与批量有关的存货总成本为300元

D.该企业的经济订货批量为600千克，与批量有关的存货总成本为9 000元

参考答案：A

解析：

第1675题 某零件年需要量16 200件，日供应量60件，一次订货变动成本25元，单位储存变动成本1元/年。假设一年为360天。需求是均匀的，不设置保险库存并且按照经济订货量进货，则下列各项计算结果中错误的是（    ）。

A.经济订货量为1 800件

B.最高库存量为450件

C.平均库存量为225件

D.与订货批量有关的总成本为600元

参考答案：D

解析：

第1676题 下列各项因素中，与订货提前期有关的是（    ）。

A.经济订货量

B.再订货点

C.订货次数

D.订货间隔期

参考答案：B

解析：

订货提前期对每次订货量、订货次数、订货时间间隔不产生影响，由此可知选项ACD不是答案；在提前订货的情况下，企业再次发出订货单时，尚有存货的库存量，称为再订货点，由此可知，选项B是答案。

第1677题 下列各项与存货有关的成本费用中，不影响经济订货量的是（    ）。

A.常设采购机构的基本开支

B.采购员的差旅费

C.存货资金占用费

D.存货的保险费

参考答案：A

解析：

本题的主要考查点是影响经济订货量的变动储存成本和变动订货成本的含义及其构成。常设采购机构的基本开支属于固定订货成本，和订货次数无关，属于经济订货量决策的无关成本；采购员的差旅费属于变动订货成本，而存货资金占用费和存货的保险费都属于变动储存成本，因此属于经济订货量决策的相关成本。

第1678题 甲公司存货年需求量为36 000千克，经济订货批量为600千克，一年按360天计算，则最佳订货期为（    ）天。

A.100

B.1.67

C.60

D.6

参考答案：D

解析：

最佳订货周期＝360/（36 000/600）＝6（天）。

第1679题 根据存货经济批量模型，下列各项中，导致存货经济订货批量增加的情况有（    ）。

A.单位储存成本增加

B.存货年需求量增加

C.订货固定成本增加

D.单位订货变动成本增加

参考答案：BD

解析：

在存货经济批量基本模型下，存货经济订货批量＝，存货年需求量D、单位订货变动成本K与存货经济订货批量同向变动，选项B、D正确；单位变动储存成本KC与存货经济订货批量反向变动，储存固定成本不影响存货经济订货批量，选项A错误；订货固定成本不影响存货经济订货批量，选项C错误。

第1680题 研究保险储备的目的，就是要找出合理的保险储备量，使缺货或供应中断损失和储备成本之和最小。需要考虑（    ）。

A.单位缺货成本

B.单位储存变动成本

C.交货期

D.存货年需求量

参考答案：ABCD

解析：

保险储备量储备成本＝保险储备量×单位储存变动成本（由此可知，选项B是答案），缺货或供应中断损失＝单位缺货成本×一次订货缺货量×年订货次数（由此可知，选项A是答案），年订货次数＝存货年需要量/经济订货量（由此可知，选项D是答案），计算“一次订货缺货量”时需要知道交货期内的平均需要量（由此可知，选项C是答案）。