【新】注册会计师《财务成本管理》题库（1478题）

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甲公司是季节性生产企业，波动性流动资产等于经营性流动负债和短期金融负债之和。下列关于甲公司营运资本筹资政策的说法中，正确的有（    ）。

A.甲公司采用的是保守型营运资本筹资政策

B.甲公司在营业低谷时的易变现率小于1

C.甲公司在营业高峰时的易变现率等于1

D.甲公司在生产经营淡季有闲置资金

知识点：第11章-营运资本管理

参考答案：AD

解析：

波动性流动资产大于短期金融负债，甲公司采用的是保守型营运资本筹资政策，选项A正确；波动性流动资产等于经营性流动负债和短期金融负债之和，则：稳定性流动资产＋长期资产＝长期债务＋股东权益，营业低谷时无波动性流动资产，营业低谷时的易变现率＝（经营性流动负债＋长期债务＋股东权益－长期资产）/稳定性流动资产＝（经营性流动负债＋长期债务＋股东权益－长期资产）/（长期债务＋股东权益－长期资产）＞1，选项B错误；营业高峰时的易变现率＝（经营性流动负债＋长期债务＋股东权益－长期资产）/（波动性流动资产＋稳定性流动资产）＝（经营性流动负债＋长期债务＋股东权益－长期资产）/（经营性流动负债＋短期金融负债＋长期债务＋股东权益－长期资产）＜1，选项C错误；保守型营运资本筹资政策下，经营性流动负债满足部分波动性流动资产的资金需求，而在生产经营淡季的时候，不存在波动性流动资产，因此经营性流动负债形成的部分资金就会闲置下来，形成闲置资金，选项D正确。