注册会计师《财务成本管理》考试试题（2160题）

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甲公司持有有价证券的平均年利率为5％，公司的现金最低持有量为1 500元，现金余额的最优返回线为8 000元。如果甲公司现有现金20 000元，根据现金持有量随机模式，此时应当投资于有价证券的金额是（    ）元。

A.0

B.6 500

C.12 000

D.18 500

知识点：第十二章 营运资本管理

参考答案：A

解析：

现金持有量上限＝3×8 000－2×1 500＝21 000（元），大于20 000元。根据现金管理的随机模式的含义，如果现金持有量在规定的控制上下限之内，可以不必进行现金与有价证券的转换。